Inversión de capital de riesgo Tamaño del mercado, participación, crecimiento y análisis de la industria, por tipo (menos de $50 millones, $50 millones a $100 millones, $100 millones a $250 millones, $250 millones a $500 millones, $500 millones a $1 mil millones, y más de $1 mil millones), por aplicación (software, farmacia y biotecnología, medios y entretenimiento, dispositivos y equipos médicos, servicios y sistemas médicos, hardware de TI, servicios de TI y telecomunicaciones, bienes de consumo y Recreación, Energía y Otros) y Pronóstico Regional hasta 2035

• 

  Descarga una muestra GRATIS para saber más sobre este informe

DESCRIPCIÓN GENERAL DEL MERCADO DE INVERSIÓN DE CAPITAL DE RIESGO

Se espera que el mercado mundial de inversión de capital de riesgo aumente de 740,11 mil millones de dólares en 2026 a 2908,2 mil millones de dólares en 2035, creciendo a una tasa compuesta anual del 16,42% entre 2026 y 2035.

El mercado de inversión de capital riesgo está experimentando un gran crecimiento, impulsado por el creciente número de nuevas empresas, las actualizaciones tecnológicas y la creciente pasión por los modelos de negocios industriales disruptivos. Las agencias de capital de riesgo (VC) están realizando activamente inversiones en grupos de nivel inicial y de etapa de auge en sectores que incluyen tecnología, atención médica, tecnología financiera e inteligencia artificial. El auge de la innovación y la transformación virtual ha hecho que las inversiones de capital de riesgo sean más atractivas, a medida que los grupos emergentes introducen soluciones de vanguardia para abordar las necesidades del mercado. Además, los proyectos gubernamentales y las regulaciones sobre multas para empresas emergentes en varias áreas están fomentando un buen clima de inversión, además de impulsar la expansión del entorno de capital de riesgo.

A pesar de su rápido crecimiento, el mercado de inversión de capital riesgo enfrenta situaciones preocupantes que incluyen incertidumbres monetarias, volatilidad del mercado y valoraciones fluctuantes. Las inversiones de alto riesgo y los largos intervalos de retorno de la financiación plantean situaciones molestas para las empresas de capital de riesgo, especialmente durante las crisis financieras. Sin embargo, la creciente disponibilidad de técnicas de inversión de oportunidad, incluido el capital de misión empresarial y la inversión en generación de impacto, está generando nuevas oportunidades. A medida que la globalización y la innovación virtual preservan las industrias, se espera que el mercado de capital de riesgo sea testigo de un crecimiento sostenido, y los consumidores buscan nuevas empresas de alta capacidad que prometan escalabilidad y rentabilidad a largo plazo.

HALLAZGOS CLAVE

IMPACTO DEL COVID-19

La industria de inversión de capital de riesgo tuvo un efecto positivo debido a la adopción de tecnologías digitales durante la pandemia de COVID-19

La pandemia mundial de COVID-19 no ha tenido precedentes y ha sido asombrosa, y el mercado ha experimentado una demanda mayor a la prevista en todas las regiones en comparación con los niveles previos a la pandemia. El repentino crecimiento del mercado reflejado por el aumento de la CAGR es atribuible al crecimiento del mercado y al regreso de la demanda a niveles prepandémicos.

La crisis también amplió la adopción de tecnologías digitales, creando nuevas posibilidades de financiación en sectores como Healthtech, edtech, fintech y e-commerce. El rápido cambio hacia pinturas lejanas,computación en la nubey la automatización impulsó la afición al capital de desafío en las nuevas empresas impulsadas por la tecnología. Además, los paquetes de estímulo gubernamentales y las acusaciones de afición al café alimentaron la confianza de los inversores, lo que llevó a rondas de financiación sin precedentes en 2021 y años posteriores. Como resultado final, la pandemia reformó el panorama del capital de riesgo, haciendo hincapié en la resiliencia, la transformación digital y la innovación a largo plazo.

ÚLTIMAS TENDENCIAS

Startups impulsadas por IA e inversiones en tecnología profunda para impulsar el crecimiento del mercado

Ha habido novedades notables en el mercado que tienen el potencial de aumentar la cuota de mercado de inversión de capital riesgo. Uno de los desarrollos ultramodernos dentro del mercado de inversión de capital de riesgo es el impulso ascendente de las empresas emergentes impulsadas por la inteligencia artificial y las inversiones en tecnología profunda. En 2023, las empresas de capital desafiarán cada vez más a las agencias de inversión especializadas en inteligencia artificial, aprendizaje de dispositivos y automatización. Este estilo se ha visto impulsado por mejoras en la IA generativa, incluidos ChatGPT de OpenAI y Bard de Google, que han verificado la capacidad de las respuestas impulsadas por la IA en diversas industrias. Los inversores sienten especial curiosidad por las plataformas SaaS impulsadas por IA, la IA sanitaria y la tecnología independiente. Grandes corporaciones como Sequoia Capital, Andreessen Horowitz y SoftBank Vision Fund han asignado capital de gran tamaño a empresas emergentes de inteligencia artificial y tecnología profunda, reconociendo su capacidad de disrupción. Este cambio pone de relieve el deseo de tecnologías transformadoras que prometan rendimientos excesivos, incluso en medio de incertidumbre monetaria y fluctuaciones del mercado.

• Según el Foro Económico Mundial, el 37% de los inversores de capital de riesgo priorizaron los criterios ESG en las decisiones de financiación de startups para finales de 2023.

• Según la OCDE, el 21% de las nuevas empresas respaldadas por capital de riesgo se fundan ahora en el sector de tecnología de la salud, frente al 14% en 2020.

Descarga una muestra GRATIS para saber más sobre este informe

SEGMENTACIÓN DEL MERCADO DE INVERSIÓN DE CAPITAL DE RIESGO

Por tipo

Según el tipo, el mercado global se puede clasificar en menos de 50 millones de dólares, 50 millones de dólares a 100 millones de dólares, 100 millones de dólares a 250 millones de dólares, 250 millones de dólares a 500 millones de dólares, 500 millones de dólares a 1 mil millones de dólares y más de 1 mil millones de dólares.

• Menos de 50 millones de dólares: este segmento generalmente incluye rondas de inversión en etapa inicial que incluyen inversiones iniciales y de Serie A, en las que los capitalistas de asignación ayudan a nuevas empresas con alta capacidad pero con modelos comerciales no probados.

• De 50 millones de dólares a 100 millones de dólares: representa una inversión de nivel medio, frecuentemente rondas de Serie B y C, en las que grupos con tracción establecida buscan capital para expansión, desarrollo de productos y penetración en el mercado.

• De 100 millones de dólares a 250 millones de dólares: las empresas emergentes de última generación y las agencias de mayor nivel mantienen la financiación en este tipo, centrándose en escalar operaciones, ganar competencia y expandirse a nivel mundial.

• De 250 millones de dólares a 500 millones de dólares: las empresas de este nivel se están preparando para posibles OPI o adquisiciones importantes, y los capitalistas de riesgo invierten en líderes del mercado con flujos de ventas sólidos y escalabilidad validada.

• De 500 millones de dólares a mil millones de dólares: las rondas de financiación en esta fase son para unicornios y disruptores empresariales, en los que enormes inversiones guían el crecimiento mundial, la I+D y la innovación generacional.

• Más de mil millones de dólares: megarondas de inversión gobernadas por gigantes tecnológicos y empresas de conversión de empresas, a menudo patrocinadas por inversores institucionales, presupuestos de riqueza soberana y empresas de capital privado.

Por aplicación

Según la aplicación, el mercado global se puede clasificar en software, farmacia y biotecnología, medios y entretenimiento, dispositivos y equipos médicos, servicios y sistemas médicos, hardware de TI, servicios de TI y telecomunicaciones, bienes de consumo y recreación, energía y otros.

• Software: un trimestre dominante en inversiones de capital de riesgo, con presupuestos que fluyen hacia sistemas SaaS, análisis impulsados ​​por inteligencia artificial, computación en la nube, ciberseguridad y automatización corporativa. El cambio hacia la transformación virtual y las soluciones de trabajo remoto ha mejorado la financiación en este espacio.

• Industria farmacéutica y biotecnología: atrae inversiones a gran escala en descubrimiento de fármacos, mejora genética, medicamentos personalizados, curas regenerativas y diagnósticos basados ​​en inteligencia artificial. Los capitalistas de riesgo son cada vez más los que respaldan a las nuevas empresas de biotecnología con el objetivo de revolucionar el tratamiento y la prevención de enfermedades.

• Medios y entretenimiento: con el auge de las ofertas de streaming, los juegos, las historias del metaverso, el contenido generado por IA y el entretenimiento inmersivo, los capitalistas de riesgo son empresas emergentes con grandes inversiones que embellecen la participación de los usuarios y el consumo de contenidos virtuales.

• Dispositivos y equipos médicos: los fondos se destinan a diagnósticos asistidos por IA, procedimientos quirúrgicos robóticos, imágenes avanzadas, prótesis y dispositivos de tratamiento no invasivos. Las empresas emergentes que aprovechan la era médica inteligente y los dispositivos integrados en IoT están atrayendo un gran interés de capital de riesgo.

• Servicios y sistemas médicos: conciencia de inversiones en telemedicina, seguimiento de pacientes remotos, estadísticas de salud digitales (EHR), análisis de atención médica basados ​​en inteligencia artificial yatención médica virtualsistemas para mejorar la accesibilidad y la eficiencia de los servicios científicos.

• Hardware de TI: los capitalistas de riesgo son avances de inversión en semiconductores, computación espacial, chips de inteligencia artificial, computación cuántica y dispositivos de redes de próxima generación, esenciales para contribuir a las mejoras en la inteligencia artificial, la IoT y la computación de alto rendimiento.

• Servicios de TI y telecomunicaciones: las inversiones son sólidas en infraestructura 5G, seguridad basada en blockchain, computación en la nube y automatización de servicios de TI, impulsadas por la necesidad de una mejor conectividad, ciberseguridad y transformación digital.

• Bienes de consumo y recreación: las empresas emergentes dirigidas a fabricantes de DTC, dispositivos domésticos inteligentes, dispositivos portátiles, estilo sostenible y tecnología de bienestar están recibiendo respaldo de capital de riesgo, atendiendo a los estilos de vida en evolución de los clientes y la demanda de estudios personalizados.

• Energía: se dirige una importante financiación hacia el sol, la energía eólica, el almacenamiento de baterías, el gas hidrógeno, las redes inteligentes y las tecnologías de captura de carbono, apoyando la transición hacia un futuro energético fluido en medio de iniciativas internacionales de sostenibilidad.

• Otros: incluye sectores de vanguardia, como tecnología profunda, exploración espacial, tecnología agrícola, motores autosostenibles, robótica e innovaciones blockchain/Web3, en los que las empresas de capital de riesgo están ansiosas por invertir en tecnología disruptiva con gran capacidad de auge.

DINÁMICA DEL MERCADO

La dinámica del mercado incluye factores impulsores y restrictivos, oportunidades y desafíos que indican las condiciones del mercado. 

Factores impulsores

Avances tecnológicos y transformación digital para impulsar el mercado

Este es un factor importante en el crecimiento del mercado de inversión de capital riesgo. La rápida evolución de las tecnologías, incluida la inteligencia sintética (IA), la cadena de bloques, la computación en la nube y el Internet de las cosas (IoT), está afectando drásticamente las inversiones de capital riesgo (VC). Las empresas emergentes que aprovechan respuestas modernas para mejorar la eficiencia, la automatización y la ciberseguridad están atrayendo inversiones gigantescas. Además, la expansión de la infraestructura digital, las redes 5G y las mejoras de Web3 están alimentando la confianza de los inversores en sectores como fintech, tecnología sanitaria y tecnología profunda. Con una demanda creciente de aplicaciones impulsadas por IA en diversas industrias, las corporaciones de capital de riesgo están respaldando activamente a nuevas empresas que prometen soluciones escalables y disruptivas, lo que genera altos retornos de capacidad.

Creciente interés en inversiones sostenibles y de impacto para expandir el mercado

El capital de riesgo es una tendencia cada vez mayor hacia inversiones centradas en el medio ambiente, lo social y la gobernanza (ESG), con un aumento en la financiación para la energía eléctrica, los automóviles eléctricos (EV), la tecnología de captura de carbono y la agricultura sostenible. Los gobiernos y organizaciones de todo el mundo están dando prioridad a proyectos ecológicos, sueños de neutralidad de carbono y proyectos de economía circular, lo que hace que las nuevas empresas impulsadas por la sostenibilidad sean claramente atractivas para los inversores. El impulso ascendente de la inversión de impacto, donde los capitalistas de riesgo buscan tanto retornos financieros como un impacto social o ambiental efectivo, también está impulsando la inversión en los sectores de tecnología climática, tecnología de fitness y empresas sociales.

• Según el Banco Europeo de Inversiones, el 46% del total de proyectos de transformación digital en la UE recibieron financiación privada de capital de riesgo en 2023.

• El Banco Mundial informa que el 58% de los centros de innovación en Asia y el Pacífico recibieron apoyo de capital de riesgo para escalar entre 2021 y 2023.

Factor de restricción

La volatilidad del mercado y la incertidumbre económica podrían impedir el crecimiento del mercado

Las inversiones de capital de riesgo son sorprendentemente sensibles a las condiciones macroeconómicas, las fluctuaciones de las tasas de interés, la inflación y el equilibrio monetario global. Las recesiones económicas, incluidas las resultantes de la pandemia de COVID-19 o las crisis geopolíticas, a menudo resultan en una menor liquidez, un menor riesgo de demanda de alimentos y rondas de financiación más estrictas. En tales escenarios, las nuevas empresas de nivel inicial luchan por estabilizar las inversiones, mientras que las empresas de capital de riesgo terminan siendo más selectivas a la hora de financiar empresas de alto riesgo. Además, las burbujas de valoración excesivas y las correcciones del mercado pueden desanimar a los inversores, restringiendo el flujo de capital hacia nuevos grupos.

• La OCDE destacó que el 39% de los capitalistas de riesgo citan los altos desajustes de valoración como una razón clave para el retiro del acuerdo en 2022-2023.

• Los datos de la UNCTAD muestran que el 42% de las nuevas empresas en países de bajos ingresos enfrentan el rechazo debido a marcos limitados de transparencia legal y financiera.

Los avances tecnológicos en IoT, IA y teledetección crean nuevas oportunidades de mercado

Oportunidad

Los avances tecnológicos en Internet de las cosas (IoT), la inteligencia artificial (IA) y la teledetección están creando nuevas oportunidades para el mercado de monitoreo de la calidad del agua. Los sensores habilitados para IoT y las plataformas basadas en la nube permiten el monitoreo en tiempo real y el acceso remoto a datos, mientras que la IA y los algoritmos de aprendizaje automático facilitan el análisis predictivo y la detección automatizada de anomalías. Las tecnologías de teledetección, como imágenes de satélite, proporcionar evaluaciones de la calidad del agua a gran escala.

• Según el Banco Africano de Desarrollo, una financiación de 1.300 millones de dólares para el sector del agua incluye iniciativas de seguimiento de la calidad del agua en 14 países africanos.

 

• La OMS señaló que el 49% de los centros de salud en los países de bajos ingresos carecen de un control básico de la seguridad del agua, lo que abre vías para los sensores de agua portátiles.

 

Las preocupaciones sobre la gestión de datos y la ciberseguridad podrían ser un desafío potencial para los usuarios

Desafío

Si bien los sistemas de monitoreo avanzados generan grandes cantidades de datos, administrar y proteger estos datos puede ser un desafío para los usuarios. La necesidad de una infraestructura sólida de gestión de datos, personal capacitado para interpretar los datos y medidas de ciberseguridad para proteger la información confidencial puede obstaculizar la adopción generalizada. Garantizar la privacidad de los datos y el cumplimiento de las regulaciones también es una preocupación creciente.

• Según los hallazgos de la SEC de EE. UU., el 28 % de las empresas respaldadas por capital de riesgo luchan con problemas de gobernanza durante las rondas de la Serie C y superiores.

 

• El Consejo Europeo de Innovación observó una caída del 36% en las inversiones transfronterizas de capital riesgo en la UE debido a las incertidumbres políticas y fiscales.

 

• Descarga una muestra GRATIS para saber más sobre este informe

•  

PERSPECTIVAS REGIONALES DEL MERCADO DE INVERSIÓN DE CAPITAL DE RIESGO

• América del norte

El mercado de inversión de capital de riesgo de Estados Unidos sigue siendo el líder mundial, impulsado por fuertes inversiones en nuevas empresas de tecnología, inteligencia artificial, biotecnología y fintech, principalmente en Silicon Valley y Nueva York. La presencia de importantes empresas de capital de riesgo, inversores ángeles y empresas de proyectos corporativos sigue fomentando la innovación, con especial atención a las nuevas empresas impulsadas por la IA, las estructuras SaaS y la tecnología ecológica. Canadá también está presenciando un aumento constante del capital de riesgo, principalmente en los sectores de tecnologías limpias, inteligencia artificial y fitness virtual.

• Europa

El mercado europeo de capital de riesgo se está desarrollando de manera constante, y países como Alemania, el Reino Unido y Francia son las principales inversiones en tecnología profunda, energía renovable y ciberseguridad. La conciencia de la Unión Europea sobre ESG y las startups centradas en la sostenibilidad está atrayendo una financiación considerable, mientras que las tareas respaldadas por los gobiernos y los aceleradores de startups están impulsando nuevas mejoras. Sin embargo, las fluctuaciones financieras y las situaciones regulatorias exigentes pueden de vez en cuando ralentizar la negociación.

• Asia

El mercado de capital de riesgo de Asia está aumentando inesperadamente, con China, India y el sudeste asiático emergiendo como principales centros de financiación. El entorno de capital de misión de China, a pesar de las presiones regulatorias, sigue atrayendo inversiones en inteligencia artificial, semiconductores y electricidad verde. India está presenciando un aumento en las nuevas empresas de tecnología financiera, comercio electrónico y SaaS patrocinadas por capital de riesgo, incluso cuando el Sudeste Asiático está ganando terreno gracias a su economía virtual en desarrollo, sus primeros compradores de telefonía celular y sus iniciativas de nuevas empresas respaldadas por el gobierno. Sin embargo, las tensiones geopolíticas y la transferencia de regulaciones plantean situaciones exigentes en algunas regiones.

JUGADORES CLAVE DE LA INDUSTRIA

Actores clave de la industria que dan forma al mercado a través de la innovación y la expansión del mercado

Los actores empresariales clave están dando forma al mercado de inversión de capital de proyecto a través de financiación estratégica, asociaciones impulsadas por la innovación y expansión del mercado global. Las principales empresas de capital de proyecto están invirtiendo activamente en tecnologías emergentes, nuevas empresas disruptivas e industrias de alto crecimiento para maximizar la rentabilidad y diversificar las carteras. También están ampliando su enfoque de inversión para incluir sostenibilidad, soluciones impulsadas por IA y empresas de tecnología profunda, atendiendo a las tendencias cambiantes del mercado.

• Bessemer Venture Partners: según NVCA, Bessemer cerró más de 200 acuerdos a nivel mundial, respaldando a más de 135 empresas de tecnología en los últimos 3 años.

• Index Ventures: según los datos de Crunchbase y PitchBook, Index Ventures tiene inversiones activas en más de 70 unicornios en más de 15 países.

Además, esas empresas están aprovechando las estructuras de financiación virtual y los análisis impulsados ​​por la IA para decorar la búsqueda de acuerdos, la diligencia debida y el control de la cartera. Al aumentar las inversiones transfronterizas, formar alianzas estratégicas y ayudar a las aceleradoras de startups, estos actores están aprovechando el crecimiento del mercado, fomentando la innovación y dando forma al futuro de la atmósfera del capital de misión.

Lista de las principales empresas de inversión de capital riesgo

• Bessemer Venture Partners (U.S.)
• Index Ventures (U.K.)
• Andreessen Horowitz (U.S.)
• First Round Capital LLC (U.S.)
• Founders Fund LLC (U.S.)
• Sequoia Capital Operations LLC (U.S.)
• Benchmark (U.S.)
• Union Square Ventures LLC (U.S.)
• GGV Management L.L.C. (U.S.)
• Accel (U.S.)

DESARROLLO CLAVE DE LA INDUSTRIA

octubre 2023: General Catalyst, una destacada organización de capital de misión, anunció su intención de desarrollar un dispositivo de fitness, con el objetivo de transformarlo en un campo de pruebas para tecnologías sanitarias progresivas, junto con soluciones de inteligencia sintética generativa. Este movimiento estratégico implica una inversión masiva de 485 millones de dólares para comprar Summa Health, una red de salud sin ingresos, y convertirla en una entidad con ingresos. General Catalyst planea integrar las tecnologías de las organizaciones de su cartera en el sistema de salud, mejorando la atención al paciente y la eficiencia operativa. Esta tendencia refleja una tendencia cada vez mayor de que las empresas de capital riesgo inviertan al mismo tiempo en industrias convencionales para impulsar la innovación y la creación de costos.

COBERTURA DEL INFORME

El estudio ofrece un análisis FODA detallado y proporciona información valiosa sobre la evolución futura del mercado. Explora varios factores que impulsan el crecimiento del mercado, examinando una amplia gama de segmentos de mercado y aplicaciones potenciales que pueden dar forma a su trayectoria en los próximos años. El análisis considera tanto las tendencias actuales como los hitos históricos para proporcionar una comprensión integral de la dinámica del mercado, destacando áreas de crecimiento potencial.

El mercado de inversión de capital emprendedor está preparado para un auge generalizado, impulsado por la evolución de los ecosistemas de startups, la creciente demanda de tecnologías disruptivas y la innovación continua en las estrategias de financiación. Aunque también pueden surgir desafíos como incertidumbres financieras y obstáculos regulatorios, la expansión del mercado está respaldada por el creciente interés en sectores de alto auge como la tecnología financiera, la atención médica y la inteligencia sintética. Los actores empresariales clave están avanzando a través de inversiones estratégicas, expansiones de fondos y asociaciones internacionales, mejorando tanto la disponibilidad de capital como la influencia del mercado. A medida que cambie la dinámica de las asignaciones y aumente la demanda de respuestas escalables e impulsadas por la época, se prevé que el mercado de inversión de capital de proyectos prospere, con una innovación continua y una participación más amplia de los inversores impulsando su trayectoria de destino.